જાહેર ક્ષેત્રની સામાન્ય વીમા કંપનીઓમાં વધારો થયો, નુકસાન સાથેના નુકસાનથી ખાનગી સમકક્ષોમાં વધારો થયો
ધંધો,નાણાકીય વર્ષ 26 ના પ્રથમ ક્વાર્ટરમાં જાહેર ક્ષેત્રની સામાન્ય વીમા કંપનીઓએ બજાર મેળવ્યું છે. તેણે પોતાનું પ્રીમિયમ લગભગ 10 ટકાનો વધારો કર્યો છે અને 200 થી વધુ બેસિસ પોઇન્ટનો વધારો કર્યો છે, જ્યારે ખાનગી હરીફો નુકસાનથી પરત ફર્યા છે.
ફાયર ડેમેજ રેશિયો લગભગ 50 ટકાથી વધીને લગભગ 70 ટકા થઈ ગયો છે, જ્યારે મોટર સંયુક્ત ગુણોત્તર 120 ટકાને ઓળંગી ગયો છે, જેણે વિશ્લેષકો અને આવક પછી મેનેજમેન્ટ-ટિપાનીને જણાવ્યું છે તેમ કડક અને ખર્ચાળ પુનર્જીવન વચ્ચે તેનો હિસ્સો ઘટાડ્યો છે.
બીજી બાજુ, વધુ ભાવોની રાહત અને વ્યાપક જોખમ ક્ષમતા સાથે, જાહેર ક્ષેત્રની કંપનીઓએ સ્પર્ધાત્મક દરો, ઝડપી દાવાઓનો નિકાલ અને વધુ સારી ડિજિટલ સેવા સાથે પગલું ભર્યું છે.
ઉદ્યોગના ડેટા અનુસાર, જૂન 2025 માં પ્રીમિયમ રૂ. 23,422.5 કરોડનું હતું, જે વર્ષ-દર-વર્ષમાં 5.2 ટકા વધુ છે, અને જાહેર ક્ષેત્રની કંપનીઓની વૃદ્ધિ ઉદ્યોગની સરેરાશ કરતા ઘણી વધારે હતી, જેના કારણે માર્કેટ શેરમાં નક્કર વધારો થયો હતો.
ન્યુ ઇન્ડિયાની ખાતરી જૂન 2025 માં તેનો બજાર હિસ્સો 15.51 ટકા થયો છે, જે જૂન 2024 ના ક્વાર્ટરમાં 14.67 ટકા જેટલો હતો. તે જ સમયગાળામાં ઓરિએન્ટલ વીમાની હિસ્સો 6.46 ટકાથી વધીને .3..34 ટકા થયો છે, જ્યારે રાષ્ટ્રીય વીમાનો હિસ્સો 78.7878 ટકાથી વધીને .0.૦4 ટકા થયો છે. આ તમામ ફાયદાઓએ નાણાકીય વર્ષ 26 ના પ્રથમ ક્વાર્ટરમાં જાહેર ક્ષેત્રની સામાન્ય વીમા કંપનીઓના સંયુક્ત બજારમાં હિસ્સો 200 થી વધુ બેસિસ પોઇન્ટ સુધી વધારવામાં મદદ કરી.
આ ફેરફારો ખાનગી ક્ષેત્રના બહુ-વર્ષ જુના વર્ચસ્વની પૃષ્ઠભૂમિ હેઠળ આવ્યા છે. એક દાયકાથી વધુ સમય સુધી, સામાન્ય વીમા ક્ષેત્રની જાહેર ક્ષેત્રની કંપનીઓનો બજાર હિસ્સો સતત ઘટતો હતો. નાણાકીય વર્ષ 26 ના પ્રથમ ક્વાર્ટરમાં, આ પરિવર્તન ફક્ત જાહેર ક્ષેત્રની કંપનીમાં જ નહીં, પણ ન્યુ ભારત, ઓરિએન્ટલ અને રાષ્ટ્રીયમાં પણ છે.
આવક-ક call લ કોમેન્ટરી અને વિશ્લેષક અહેવાલો અનુસાર, આ ફેરફાર સીધો બજારના વર્તનમાં ફેરફારને અનુરૂપ છે. ઉચ્ચ નુકસાનના ગુણોત્તર અને મજબૂતીકરણ ખર્ચનો સામનો કરી રહેલી ખાનગી કંપનીઓ ઇરાદાપૂર્વક અગ્નિ, કેટલાક મોટર કેટેગરીઝ અને જૂથ આરોગ્ય જેવા ક્ષેત્રોથી પીછેહઠ કરી રહી છે.
ઉદાહરણ તરીકે, આઇસીઆઈસીઆઈ લોમ્બાર્ડે પ્રથમ ક્વાર્ટરમાં રિટેલ આરોગ્ય અને મોટર વેચાણમાં વધારો કર્યો, પરંતુ અન્ડરરાઇટિંગ અર્થવ્યવસ્થામાં ઘટાડો તરફ ધ્યાન દોર્યું. તેનું સંયુક્ત ગુણોત્તર લગભગ 102.9 ટકાથી બગડ્યું હતું અને મેનેજમેન્ટે મનીકોન્ટ્રોલ સાથે વાત કરતી વખતે કહ્યું હતું કે તે કેટલાક જૂથો અને વ્યાપારી વિસ્તારોમાંથી ખેંચાયો છે જ્યાં નુકસાન અને મજબૂતીકરણની ખોટ બિનતરફેણકારી બની ગઈ છે.
અન્ય મોટી ખાનગી કંપનીઓ પણ સમાન દબાણ હેઠળ છે.
એચડીએફસી એરોની તાજેતરની રેટિંગ દલીલો અને કોર્પોરેટ ફાઇલિંગ સંબંધિત બિંદુની રૂપરેખા આપે છે, જે તે છે કે મોટર (ખાસ કરીને ટી.પી. અને ઓડી ક્ષેત્ર) અને કેટલાક વ્યવસાયિક વિસ્તારોમાં નાણાકીય વર્ષ 2025 ના ત્રીજા અને ચોથા ક્વાર્ટરમાં ચોખ્ખી ખોટનો ગુણોત્તર જોવા મળ્યો છે, જેણે નફાકારકતા અને મૂડી ફાળવણીમાં કાપને અસર કરી છે. રેટિંગ એજન્સીઓનો અહેવાલ, તેમજ આવક ક calls લ્સ દરમિયાન મેનેજમેન્ટ ટિપ્પણીઓ સૂચવે છે કે મોટર જળાશય અને નુકસાનની ફુગાવાને ઇક્વિટી પરના વળતરને ખૂબ અસર થઈ છે.
એસબીઆઈ જનરલના પ્રથમ ક્વાર્ટરના આંકડા એક વિરોધાભાસ રજૂ કરે છે જે ખાનગી ક્ષેત્રના વળતરની કલ્પનાને પણ સમર્થન આપે છે. કંપનીએ નાણાકીય વર્ષ 26 ના પ્રથમ ત્રિમાસિક ગાળામાં વર્ષ પછી 21.5 ટકાનો વધારો નોંધાવ્યો હતો, અને મોટર ક્ષેત્રમાં તેનો હિસ્સો ફક્ત 47 બેસિસ પોઇન્ટ હતો, જ્યારે આરોગ્ય અને પેન્શન ક્ષેત્ર વધુ વધ્યું હતું.
વિશ્લેષકોના જણાવ્યા મુજબ, આ ગતિશીલતાએ જાહેર ક્ષેત્રની કંપનીઓ અને સરકારી વીમા કંપનીઓને પ્રીમિયમ પ્રવાહમાં નોંધપાત્ર વધારો કરવામાં મદદ કરી છે.
નાની ખાનગી વીમા કંપનીઓ અને મધ્યમ-સ્તરની કંપનીઓ પણ આ સાવધ વલણને પુનરાવર્તિત કરી રહી છે.
શ્રી રામ જનરલના સીઈઓ અનિલ અગ્રવાલે મનીકોન્ટ્રોલને કહ્યું હતું કે કંપની “તેની આંગળીઓને બાળી નાખવાની ઉતાવળમાં નથી”, જોખમી ટેન્ડર છોડીને અને નફાકારક જોખમને ટાળવા માટે પાક અને વ્યવસાયિક પ્લેસમેન્ટ પર પસંદગીયુક્ત રીતે બોલી લગાવે છે. તેમણે સ્વીકાર્યું કે નુકસાનના ગુણોત્તર અને સોલ્વન્સીની સલામતી માટે કેટલાક વોલ્યુમનો ત્યાગ કરવામાં આવી રહ્યો છે.
વિશ્લેષકોએ જણાવ્યું છે કે ફરીથી માર્કેટે દબાણમાં વધુ વધારો કર્યો છે. એર ઇન્ડિયાના અકસ્માતો, સંપત્તિ, અગ્નિ અને કેટલાક વ્યાપારી વિસ્તારો માટેની સંબંધિત ક્ષમતા અને શરતો જેવી ઘણી ખાધની ઘટનાઓ પછી કડક બન્યા છે, જેણે જોખમ સ્થાનાંતરણની કિંમતમાં વધારો કર્યો છે.
વિશ્લેષકોએ જણાવ્યું હતું કે, “ઘણા ખાનગી વીમાદાતાઓએ સંકેત આપ્યો છે કે તેઓ મજબૂતીકરણના કવર દુર્લભ અથવા ખર્ચાળ હોય તેવા વિસ્તારોમાં ફરીથી કવરની માત્રાને ટાળશે. આ આવા વ્યવસાયો લખવાની અસરકારક સીમાંત ખર્ચમાં વધારો કરે છે અને પસંદગીયુક્ત સુવ્યવસ્થિત આર્થિક રીતે તર્કસંગત બને છે.”
“આ ઉપરાંત, ખાનગી વીમાદાતાઓ તાજેતરના ક્વાર્ટર્સમાં 102-1010 ટકાના સંયુક્ત ગુણોત્તરનું સંચાલન કરી રહ્યા છે, જે દાવાઓ અને મજબૂતીકરણના ખર્ચમાં પહેલેથી જ દબાણ હેઠળ છે. ફાયર જેવા ખાધવાળા ક્ષેત્રોમાં વોલ્યુમનો પીછો કરવો, કેટલાક મોટર વિસ્તારો અને જૂથ આરોગ્ય સંયુક્ત ગુણોત્તરમાં વધુ વધારો કરશે, જે લાભ વધારે છે, ઘણા ખાનગી ખેલાડીઓ પસંદ કરે છે.
જાહેર ઉપક્રમો માટે, ગણતરી અલગ છે.
મોટી બેલેન્સશીટને કારણે, જીઆઈસી આરઆઈ દ્વારા વ્યાપક બળવોની access ક્સેસ, અને ઘણીવાર માર્જિન પર વધુ સુગમતાને કારણે, તેઓ ઓછામાં ઓછા નજીકના ભવિષ્યમાં, ઉચ્ચ પ્રીમિયમ સ્ટોરેજ અને માર્કેટ શેરમાં વધારોના બદલામાં ઓછી અન્ડરરાઇટિંગ સ્પ્રેડને શોષી શકે છે.
